Contabilização do exercício sem dinheiro das opções de ações

Exercício Sem Dinheiro de Opções Não Qualificadas.
Regras fiscais para o exercício de opções de ações não qualificadas em dinheiro.
Alguns empregadores tornam mais fácil para os detentores de opções exercer suas opções fornecendo um método de "exercício sem dinheiro". Normalmente, a empresa faz acordos com uma corretora, que empresta o dinheiro necessário para comprar as ações. A corretora vende algumas ou todas as ações imediatamente, com parte dos recursos sendo usados ​​para pagar o empréstimo - muitas vezes no mesmo dia em que o empréstimo foi feito. Os lucros remanescentes (líquidos de quaisquer comissões de retenção e corretagem ou outras taxas) são pagos ao detentor da opção.
Nem todas as empresas permitem esse método de exercício. Algumas empresas querem incentivar os detentores de opções a reter as ações para que elas continuem participando do negócio. Outros podem estar preocupados com o fato de que as vendas executadas dessa maneira reduzam o preço de suas ações. Revise seus documentos de opção ou verifique com a empresa para ver se esse método está disponível.
Consequências fiscais.
Em geral, as consequências fiscais de um exercício sem dinheiro são as mesmas que as consequências fiscais de duas etapas separadas:
Exercitando a opção. Esta etapa geralmente exige que você relate a receita de compensação ordinária. Se você é um empregado, um requisito de retenção também se aplica. A renda (e retenção, se houver) será informada a você no Formulário W-2 (se você for um funcionário) ou no Formulário 1099-MISC (se você não for). Para obter detalhes, consulte Exercício de opções não qualificadas de ações. Vendendo o estoque. Esta etapa exige que você relate ganhos ou perdas de capital (que, neste caso, é obviamente de curto prazo). Você receberá o Formulário 1099-B informando o valor da receita (não a quantia de ganho ou perda) da venda. Para detalhes, consulte Venda de Ações Opcionais Não Qualificadas.
Perguntas frequentes.
Muitas vezes vemos confusão nos seguintes pontos:
P: Meu ganho do exercício da opção aparece no meu Formulário W-2 como salário - mas o Formulário 1099-B informa a quantia total de recursos, incluindo o ganho. Por que a mesma quantidade é informada duas vezes?
R: A mesma quantia é reportada duas vezes, mas não é tributada duas vezes. O formulário 1099-B mostra quanto você recebeu pela venda do estoque. Quando você calcula seu ganho ou perda, o valor informado em seu W-2 é tratado como um valor adicional pago pela ação. (Em outras palavras, isso aumenta sua base.) O efeito é reduzir seu ganho ou aumentar sua perda, para que você não seja taxado em dobro. Consulte Venda de ações de opções não qualificadas.
P: Por que ganho ou perda quando eu vendi as ações ao mesmo tempo que exerci?
R: Geralmente, há um pequeno ganho ou perda para relatar, por dois motivos. Primeiro, o valor reportado em seu W-2 como receita é geralmente baseado no preço médio da ação no dia em que você exerceu sua opção, mas o corretor pode ter vendido a um preço um pouco acima ou abaixo daquele preço médio. E, segundo, os proventos da venda provavelmente serão reduzidos por uma comissão de corretagem, o que pode gerar uma pequena perda. Mas qualquer ganho ou perda deve ser mínimo.

Contabilização do exercício sem dinheiro das opções de ações
Todos os outros planos de opções de ações são considerados uma forma de compensação, que exige o reconhecimento de uma despesa nos termos do US GAAP. O valor da despesa é o valor justo das opções, mas esse valor não é aparente do preço de exercício e apenas do preço de mercado. A avaliação de opções é um conceito de finanças e geralmente se baseia no método Black-Scholes, que está além do escopo deste artigo.
A despesa é registrada igualmente durante todo o período de aquisição, que é o tempo entre a data em que a empresa concede as opções e quando o indivíduo tem permissão para exercer a opção. Em outras palavras, o US GAAP considera as opções "ganhas" pelo empregado durante o período de aquisição. O crédito de entrada é para uma conta de capital adicional especial. Vamos dar uma olhada em um exemplo.
A Friends Company, uma entidade fictícia, concede ao seu CEO 5.000 opções de ações em 1º de janeiro de 20X4. Cada opção permite que o CEO compre uma ação de US $ 1 por US $ 80 em 31 de dezembro de 20X7. O valor de mercado atual da ação é de US $ 75. O valor justo de mercado de uma opção de ação é de US $ 10. A cada ano, a empresa registrará a seguinte entrada de remuneração.

Exercício sem dinheiro de ISOs.
8. Princípios de Risco e Seguros 9. Análise e Avaliação da Exposição ao Risco 10. Seguros de Ramos Elementares e Responsabilidade Civil 11. Seguros de Saúde e Gestão de Custos 12. Seguro de Incapacidade 13. Seguro de Cuidados a Longo Prazo 14. Seguro de Vida.
22. Opções de Ações de Empregados 23. Planos de Ações 24. Compensação Diferida Não Qualificada 25. Características, Usos e Tributação de Investimentos 26. Tipos de Risco de Investimento 27. Medidas de Risco e Retorno 28. Teoria de Investimento e Desenvolvimento de Portfólio.
36. Base 37. Conceitos de depreciação e recuperação de custos 38. Consequências tributárias 39. Imposto mínimo alternativo 40. Técnicas de redução e gerenciamento de impostos 41. Atividade passiva e regras de risco 42. Implicações tributárias de circunstâncias especiais.
50. Recebimento 51. Planejamento de Incapacidade 52. Imposto sobre Imóveis 53. Liquidez, Poderes de Nomeação e Relações de Confiança 54. Transferências de Caridade 55. Uso de Seguro de Vida em Planejamento de Imóveis 56. Questões de Avaliação.
64. Planejamento Imobiliário Para Relacionamentos Não-Tradicionais.
A concessão das opções não implica nenhum evento tributável. Nenhuma renda ordinária adicional surge do exercício das opções, mas a Stone incorrerá em um ajuste de imposto mínimo alternativo mediante o exercício das opções de $ 40.000 (($ 20- $ 12) x 5.000) e possivelmente fará com que ele pague a AMT. O ganho de capital a longo prazo da Stone seria de US $ 190.000 (US $ 250.000 - US $ 60.000). A base tributável ajustada seria de US $ 12 por ação. O ganho de capital da Stone para fins de AMT seria de US $ 150.000 com a venda das ações a US $ 50.
US $ 250.000 - US $ 100.000 (a base ajustada seria de US $ 20 por ação, US $ 12 é o preço de exercício e US $ 8 é o ajuste da AMT para o valor pelo qual a opção estava no exercício.) A venda das ações no mesmo ano resultar em renda W-2 de 5.000 x (US $ 20 a US $ 12) = US $ 40.000.

Exercício sem dinheiro.
O que é um "exercício sem dinheiro"
Um exercício sem dinheiro é uma transação na qual as opções de ações dos empregados são exercidas sem fazer qualquer pagamento em dinheiro. Tal transação utiliza um corretor para fornecer um empréstimo de curto prazo para que o empregado que exerce as opções tenha dinheiro suficiente para fazê-lo. Uma vez que o empréstimo para exercer as opções está em vigor, o funcionário então vende ações suficientes para pagar o corretor pelo empréstimo, taxas de corretagem e impostos. A pessoa que exerce as opções, em seguida, possui as ações.
Ligue para uma chamada.
Opção Limitada.
Derrubando o 'exercício sem dinheiro'
O exercício sem dinheiro, também conhecido como "venda no mesmo dia", é semelhante a comprar na margem. Um exercício sem dinheiro envolve é feito principalmente com empresas públicas, porque eles têm um mercado secundário para fornecer liquidez fácil. Às vezes, pode ser usado com empresas privadas. As transações sem dinheiro, como essa, tornaram-se a maneira mais popular de exercer opções para os funcionários qualificados para participar de um plano de opções de ações para funcionários (ESOP). Em muitos desses planos, os funcionários não são obrigados a converter suas opções de uma só vez. Pode fazer sentido reter uma porção de opções para separar dinheiro para pagar impostos sobre ganhos de capital, no entanto.
Exercício sem dinheiro: passo a passo.
Um funcionário decide exercer sua opção de comprar uma quantidade de ações. Um corretor é contratado para fornecer um empréstimo de curto prazo para financiar a compra. Uma quantidade de ações suficiente para pagar os custos de transação e qualquer conta fiscal associada à transação deve ser vendida. O empregado recebe as ações e todo o dinheiro remanescente após a execução da venda, os impostos são pagos e o corretor é pago de volta pelo empréstimo, bem como por sua comissão. Os rendimentos de tal exercício receberiam tratamento fiscal favorável, desde que algumas condições fossem cumpridas, como se o funcionário tivesse mantido as ações por pelo menos um ano a partir da data de exercício e dois anos a partir da data da concessão. Se esses requisitos não forem cumpridos, os proventos seriam então tratados como renda ordinária, pois constituiria uma disposição desqualificante.
A maioria das empresas privadas não pode aceitar um exercício sem dinheiro porque não tem um mercado secundário de liquidez. Em vez disso, eles podem ser capazes de ajudar com um exercício sem dinheiro usando notas promissórias, uma entrega de ações ou exercício líquido. As notas promissórias são essencialmente empréstimos, semelhantes ao empréstimo que um corretor forneceria em um exercício regular sem dinheiro. A entrega de ações - supondo que o funcionário detenha ações ordinárias da empresa privada - envolve desistir de ações suficientes para igualar o valor justo de mercado das ações da opção. Da mesma forma, o exercício líquido de negociações em parte de ações de opção para comprar ações diretamente.

AccountingTools.
Contabilidade CPE Cursos e Livros.
AccountingTools.
Uma opção de compra de ações sem dinheiro é um acordo em que o detentor de uma opção de compra toma dinheiro suficiente de um corretor da bolsa para exercer (pagar) as ações indicadas no contrato de opção, e então usa o produto do exercício para devolver o corretor. O corretor organiza a venda das ações para um terceiro, coleta o dinheiro da transação, extrai sua comissão e encaminha os fundos restantes para o antigo proprietário da opção de compra de ações. O indivíduo, portanto, nunca precisa gastar nenhum dinheiro pessoal para exercer a opção.
Os corretores concordam com esse acordo porque é virtualmente certo que eles serão pagos assim que as ações subjacentes puderem ser vendidas.
A facilidade de usar um sistema de opções de compra de ações significa que há menos incentivo para os indivíduos continuarem a manter suas opções de ações, o que tem resultado em liquidações mais rápidas de opções.
Esse arranjo também é conhecido como exercício sem dinheiro.